报告摘要

▌ 华鑫市场情绪温度指标：（过冷）
华鑫市场情绪温度指标显示，昨日市场情绪综合评分为15分，市场情绪处于“过冷”。历史市场情绪趋势变化可参考图表1。
▌ 热点主题追踪
今日热点主题：虚拟电厂、 HBM、车路云一体化
1、虚拟电厂主题：虚拟电厂是一种通过先进信息通信技术和软件系统，实现分布式电源（DG）、储能系统、可控负荷、电动汽车等分布式能源资源（DER）的聚合和协调优化，以作为一个特殊电厂参与电力市场和电网运行的电源协调管理系统。虚拟电厂本身并不发电，而是将电网中大量散落的、可调节的电力负荷整合起来，加入电网调度，实现有效削峰填谷；与此同时，还可以提供调频、调压、备用等电力辅助服务，增强电网安全性。2024年5月，国家发改委发布了《电力市场监管办法》，其中电力交易主体增加售电企业、储能企业、虚拟电厂、负荷聚合商。虚拟电厂有望成为提高新型电力系统灵活性的重要手段。相关标的：恒实科技（300513）、国能日新（301162）
2、HBM主题：6月2日，英伟达CEO黄仁勋介绍关于芯片产品年度升级周期的计划。英伟达详细披露Blackwell Ultra和后续芯片的计划。黄仁勋表示，英伟达打算每年都升级AI加速器和AI芯片，2025年将推出Blackwell Ultra，现在为2026年开发的下一代平台叫Rubin。Rubin AI平台将采用HBM4记忆芯片。相关标的：江波龙（301308）、北京君正（300223）
3、车路云一体化主题：6月3日，福州智能网联车路云一体化启动区示范建设审批类项目公示，福州成为继北京之后第二座在车路云协同方面有大动作的城市。此前，北京市于5月31日发布了车路云一体化新型基础设施建设项目（初步设计、施工图设计）招标公告，投资额为99.4亿元。该项目将在全市选取约2324平方公里的范围，对6050个道路路口进行智慧化改造。相关标的：浙江世宝（002703）、航天晨光（600501）

风险提示

宏观经济意外下滑、地缘不确定风险、流动性收紧超预期、行业政策低于预期。